Dolar Australia Tenggelam Setelah Data Perdagangan Tiongkok Suram

• Dolar Australia kembali ke jalur bearish setelah Tiongkok merilis angka perdagangan yang di bawah ekspektasi untuk bulan Juli.
• Data mengindikasikan permintaan Tiongkok terhadap bahan baku Australia akan berkurang.
• Dolar AS naik karena peningkatan aksi beli safe-haven menyusul data yang buruk.

Dolar Australia (AUD) menukik ke terendah baru bulanan melawan Dolar AS (USD) pada hari Selasa setelah rilis data perdagangan Tiongkok yang lemah mengindikasikan permintaan lebih rendah untuk bahan mentah Australia dari ekonomi terbesar kedua di dunia dan perlambatan ekonomi global secara umum.

AUD/USD diperdagangkan di 0,65 lebih rendah di awal sesi AS.

Berita dan Penggerak Pasar Dolar Australia

• Dolar Australia berbalik arah dan menukik ke terendah baru musim panas setelah rilis data Neraca Perdagangan Tiongkok menunjukkan penurunan substansial dalam impor, ekspor, dan surplus perdagangan.
• Data memicu kekhawatiran Tiongkok mungkin melambat, bahwa bubble propertinya mungkin akan meledak, dan bahwa ekonomi global sedang menurun.
• Ini mengindikasikan berkurangnya permintaan komoditas, terutama bijih besi ekspor utama Australia, yang secara tradisional diimpor dan digunakan untuk membuat baja untuk proyek-proyeks properti dan infrastruktur Tiongkok yang luas.
• Dalam Dolar AS, impor Tiongkok turun 12,4% yang jauh di bawah prakiraan turun 5,0% oleh para ekonom dan penurunan 6,8% di bulan Juni.
• Dalam Yuan, impor turun 6,9% dibandingkan prakiraan -2,5%, dan -2,6% sebelumnya.
• Ekspor Tiongkok dalam USD turun 14,5% dibandingkan prakiraan -12,5% dan -12,4% yang tercatat di bulan Juni. Dalam Yuan, ekspor turun 9,2% dibandingkan prakiraan -8,9% dan -8,3% sebelumnya.
• Neraca perdagangan Tiongkok dalam USD menunjukkan surplus $80,6 miliar dibandingkan prakiraan 70,6 miliar dan 70,62 miliar sebelumnya.
• Dalam Yuan, Neraca Perdagangan menunjukkan surplus 575,5 miliar dibandingkan prakiraan 625,25 miliar dan sebelumnya 491,25 miliar.
• Data Australia menunjukkan penurunan ke wilayah negatif dalam Keyakinan Konsumen Westpac untuk bulan Agustus, yang turun ke -0,4% dari 2,7% di bulan Juli.
• Kondisi Bisnis National Australia Bank (NAB) di bulan Juli turun tipis ke 10 dari 11 di bulan Juni tetapi masih mengalahkan prakiraan 8. Pengukur Keyakinan Bisnis NAB naik ke 2 dari prakiraan -1 dan -1 sebelumnya.
• Imbal hasil Obligasi Pemerintah AS 10-tahun turun ke di bawah 4,000% lagi karena permintaan obligasi AS meningkat di balik pergerakan dana ke aset-aset yang lebih aman. Keadaan ini mendukung Greenback, dengan Indeks Dolar AS (DXY) naik 0,5% pada hari Selasa.
• Kebijakan Tiongkok yang mencoba melakukan diversifikasi agar tidak terlalu bergantung pada bahan baku dari Australia merupakan hal negatif jangka panjang bagi Australia, menurut Clifford Bennet, Kepala Ekonom di ACY Securities.
• Ekonomi Australia tidak akan 'diselamatkan' seperti yang telah terjadi di masa lalu oleh pertumbuhan super Tiongkok menurut Bennet.
• AUD/USD bisa jatuh ke serendah 0,40, menurut David Llewellyn-Smith, Kepala Strategi di MB Fund dan MB Super.
• Dia menyamakan kondisi pasar saat ini dengan kondisi di tahun 1990-an, membandingkan Tiongkok dengan Jepang, yang juga mengalami booming ekonomi sebelum mencapai puncaknya di tahun 90-an ketika bubble properti Jepang meledak, mengakhiri masa-masa indah. Llewellyn-Smith meramalkan nasib yang sama pada Tiongkok.
• Dia lebih lanjut memprakirakan Dolar AS akan mempertahankan nilainya karena revolusi AI menciptakan booming teknologi di AS, seperti yang terjadi pada bubble dot-com di tahun 90-an.
• Dolar Australia berada pada pijakan yang lemah sejak RBA mempertahankan suku bunga kebijakan tidak berubah di 4,1% minggu lalu, bertentangan dengan ekspektasi pasar yaitu kenaikan 25 basis poin. Dalam pernyataan kebijakannya, RBA menjelaskan bahwa keputusan untuk mempertahankan suku bunga tidak berubah akan memberi mereka lebih banyak waktu untuk menilai dampak dari pengetatan kebijakan hingga saat ini dan prospek ekonomi.
• Namun demikian, mereka tidak sepenuhnya mengesampingkan kemungkinan kenaikan suku bunga lebih lanjut di masa depan, "Beberapa pengetatan lebih lanjut dalam kebijakan moneter mungkin diperlukan untuk memastikan bahwa inflasi kembali ke target dalam jangka waktu yang wajar, tetapi itu akan tergantung pada data dan perkembangan penilaian risiko," catat RBA.

Analisis Teknis Dolar Australia

AUD/USD berada dalam tren sideways pada grafik jangka panjang dan menengah. Tertinggi Februari di 0,7158 adalah rintangan utama, yang jika dilompati, akan memberikan nada yang lebih bullish pada grafik jangka panjang.

Terendah 0,6458 yang terbentuk pada bulan Juni adalah level penting bagi penjual. Jika ini ditembus dengan tegas, maka akan memperkuat nada bearish. Harga saat ini lebih dekat ke terendah penting ini.

Dolar Australia vs Dolar AS: Grafik Mingguan

Harga kini telah menembus dengan jelas di bawah area pertemuan moving average (MA) di dekat 0,6700, yang terdiri dari sebagian besar SMA utama – 50-minggu, 50-hari, dan 100-hari. Penembusan level support dan resistance penting ini adalah tanda bearish.

Dolar Australia vs Dolar AS: Grafik Harian

AUD/USD juga telah menembus di bawah terendah Juni 0,6600, dan kelanjutan penurunan ke terendah penting Mei di 0,6460, sangat mungkin terjadi. Penembusan signifikan di bawahnya akan membuka jalan untuk turun ke 0,6170 dan terendah 2022.

Karena pasangan mata uang ini berada dalam tren sideways secara keseluruhan, arahnya tidak dapat diprediksi, dan probabilitasnya tidak mendukung penjual atau pembeli secara keseluruhan – Relative Strength Index (RSI) juga tidak memberikan banyak wawasan pada grafik waktu mana pun.

Dalam istilah teknis, 'penembusan signifikan' terdiri dari candlestick harian panjang, yang menembus dengan jelas di atas atau di bawah level kritis yang dimaksud dan kemudian ditutup dekat titik tertinggi atau terendah hari itu. Selain itu juga bisa tiga hari naik atau turun berturut-turut yang menembus dengan jelas di atas atau di bawah level yang dimaksud, dengan hari terakhir ditutup di dekat tertinggi atau terendah dan jaraknya cukup jauh dari level yang dimaksud.